Q'1-2025: Industri og Produksjon nyheter om forbruksvarer og emballasje

ERA Group kvartalsvis Innsikt angående markedsforhold; potensielle virkninger på procurement og planlegging av forsyningskjeden.

Generelle observasjoner og oppdateringer i forsyningskjeden

Forsyningskjede og fraktprognoser for 2025

‍

Holder forsyningen nær hjemmet

USAs forsøk på å redusere avhengigheten av utenrikshandel har fått momentum på grunn av politiske insentiver, tollsatser og globale forstyrrelser. Ifølge en undersøkelse utført av Bain & Company planlegger 81 % av 166 spurte administrerende direktører/operative direktører å bringe forsyningskjedene nærmere hverandre via reshoring og nearshoring. Industri og Produksjon er ytterligere insentivert via CHIPS-loven og inflasjonsreduksjonsloven.

AIs rolle

I artikkelen sin, «Industry Leaders Weigh In with 2025 Predictions», inkluderer sjefredaktør i Supply Chain Management Review, Brian Straight, et sitat fra IBM: «Mens det fortsatt var en viss skepsis rundt AI i forsyningskjeden i 2024, vil AI i 2025 bli integrert i hele forsyningskjeden, ettersom ledere prioriterer ende-til-ende-synlighet og raskere beslutningstaking.» Richard Barnett, markedsføringssjef i Supplyframe, legger til: «I 2025 vil organisasjoner fokusere på nye applikasjoner for [AI] som lar dem raskt analysere forsyningskjedeintelligens eller automatisere manuelle oppgaver i design; sourcing ; og procurement «

Forberedelser til mulige tollsatser

Myndighetenes lovgivning og politikk som endrer seg – eller ikke endrer seg – har blitt viktigere for ledere i forsyningskjeden. «Forsyningskjeder har i den senere tid blitt en større del av den politiske samtalen etter store hendelser og forstyrrelser som pandemien, tørken i Panamakanalen, utfordringer på arbeidsmarkedet og geopolitiske spenninger i utlandet.»

Bærekraft og ansvarlighet

2025 forventes å bli et svært progressivt år for implementering av utvidet produsentansvar (EPR), med ekstra fokus på emballasje. Robust oppmerksomhet på livssyklusanalyser (LCAer) vil bli brukt til å bestemme hvor mye produsenter skal betale inn i EPR-programmet. Fem stater i USA har allerede vedtatt lover, og Oregon vil være den første staten som «offisielt starter et program i sommer» ^.4

Frakt

Det er dyrere enn noensinne for nye transportører å komme inn på markedet, takket være høyere forsikringspremier og finansieringskostnadene knyttet til det oppblåste bruktbilmarkedet i 2021 og 2022. Siden færre nye transportører erstatter eksisterende lastebiler, vil lastekapasiteten strammes inn, og det forventes at prisøkninger vil følge.

VIKTIGSTE KONKURRANSER: Hvor skal man begynne? Det skjer så mye over hele verden, enten det er drevet av politikk, industri eller teknologi. Vi foreslår at du prioriterer områdene ovenfor basert på bedriftens største behov. Hvis tariffer er av interesse, bør utforskning av alternative kilder, spesielt nordamerikanske, stå øverst på listen. Å styrke relasjonene med fraktselskapene dine er sannsynligvis også av største betydning. Avhengig av staten der bedriften din er basert, bør du vurdere nødvendig tidspunkt for bærekraftsinitiativer. Til slutt kan en utforskning av teknologi og hvordan bedriften din kan utnytte AI være verdig en oppgave for et underteam.

Bølgepapp

Mange produsenter av containerpapp forsøkte å heve prisene på ulike produkter minst to ganger i 2024. Nå, med det som er foreslått å starte 1. januar 2025, annonserte Packaging Corporation of America (PCA) en økning på 70 dollar per tonn (7,7 %) for linerpapp og en økning på 90 dollar per tonn (11,3 %) for mediumpapp; raskt etterfulgt av International Paper; Georgia-Pacific; Smurfit Westrock; Pratt Industries; Cascades; og Grief som gjentar sine egne økninger. Disse prisøkningene ble annonsert midt i flat etterspørsel; men etterspørselsøkninger er sannsynligvis på vei. «Alt i alt tror vi at [prisøkningene] er drevet av økende markedsetterspørsel og vedvarende forhøyede innsatskostnader», sa Michael Roxland, senior papir- og emballasjeanalytiker hos Truist Securities.

Bob Cohen fra Acme Corrugated Box Co. stemte inn og sa at «[den] kommende prisøkningen ser ut til å være dårlig timet; men jeg tror det ville være naivt å tro at noe ikke vil bli lagt merke til innen utgangen av første kvartal. Selv om RISI har redusert sin prognose for eskeetterspørsel; tror jeg uavhengige … vil øke salget langt utover den forsiktige prognosen de har annonsert.» ⁷

Diagramdata: Ukentlig RISI-indeks for masse og papir

VIKTIG PUNKT: Selv om det gikk rykter om en økning i RISI i desember, ble det ikke noe av den, men det ser ut til at en vil skje i januar 2025. Hvis leverandørene dine prøver å øke prisene før en indeksøkning, foreslår vi at du presser kraftig tilbake og/eller finner andre kilder. Hvis du ikke har kontrakter/avtaler på plass som holder leverandørene dine ansvarlige for prisbevegelser, kan vi ikke understreke sterkt nok forhandlingene om slike avtaler.

Trelast/paller

Trange hogstforhold på grunn av en våt vinter og svingende regional etterspørsel fortsetter å påvirke tømmerprisene. ⁸ Forsendelser av kanadisk tømmer til USA har avtatt på grunn av økningen i tollen og redusert byggeaktivitet. ⁹ Tømmerprisene er 17,2 % høyere enn de var på samme tid i fjor. En forventet økning på 11 % i boligbyggingen i 2025 vil fortsette å drive tømmerprisene oppover gjennom hele året. ¹⁰

Endringer i trelastpriser, arbeidsutfordringer og transportkostnader fortsetter å plage pallmarkedet. Markedet for trepaller vokser imidlertid på grunn av økt bruk av trepaller i flere bransjer. Det finnes mange kjernepaller tilgjengelig, og prisene på paller av klasse A og klasse B holder seg stabile, med noe prispress på paller av klasse A. ¹¹

Diagramdata: Produsentprisindeks etter bransje: Trecontainere og paller Industri og Produksjon

VIKTIG KONKURRANSE: Tidlig procurement vil være avgjørende for å håndtere kostnadene i trelastsektoren dette kvartalet. For paller gir stabil prising på klasse A- og klasse B-alternativer en mulighet til å sikre forsyning før potensielle prisøkninger. For å optimalisere utgiftene, vurder å diversifisere leverandører, sikre kontrakter for forutsigbar prising og utnytte tilgjengeligheten av kjernepaller for å møte etterspørselen effektivt.

Kjemikalier og gasser

Høye lagernivåer; etterslepende effekter av rentekutt; og en Industri og Produksjon Resesjonen vil holde etterspørselen flat og driftsratene lave i 2025; med kapasitetsinvesteringer som sannsynligvis blir utsatt til slutten av 2025 eller 2026. Tariffer, handelsspenninger med Kina og volatilitet i Midtøsten vil forstyrre eksporten, øke kostnadene og holde proteksjonistiske tiltak i forkant av det amerikanske kjemikaliemarkedet i 2025. Asiatisk overkapasitet, spesielt fra lavkostprodusenter i Kina, vil presse globale priser og tvinge amerikanske produsenter til å konkurrere med reduserte marginer midt i økt import. ¹³

Diagramdata: Produsentprisindeks etter vare: Kjemikalier og tilhørende produkter: Industrikjemikalier

VIKTIG KONKLUSJON: Dra nytte av lagernedgang ved å forhandle gunstige vilkår med leverandører. Vær oppmerksom på geopolitisk og handelsmessig utvikling, ettersom nye tariffer eller forstyrrelser i forsyningskjeden kan påvirke priser og tilgjengelighet. For å redusere risikoer fra global overkapasitet og potensiell prisvolatilitet, vurder å diversifisere leverandørbasen din og utforske kostnadsbesparende muligheter, for eksempel bulkinnkjøp eller utnyttelse av langsiktige kontrakter.

Plast

Alt tyder på høyere kontraktspriser for polyetylen (PE) og polypropylen (PP) i januar 2025; ¹⁴ og; som bemerket av ThePlasticsExchange; PE-produsenter har nominert en prisøkning på $0,05–$0,07/lb for januar. ¹⁵ Nord-Amerika, Midtøsten og Kina forventes å konkurrere hardt om internasjonale (PE) markedsandeler. «Tollsatser, fraktkostnader og skiftende handelsbalanser begrenser tradisjonelle arbitrasjemuligheter, noe som gjør det mer utfordrende for produsenter å stole på langvarige pris- og markedsstrategier.» ¹⁶ Bærekraft er også i forkant av plastmarkedet. Panikken og det hektiske tempoet mot å «eliminere all plastemballasje» har avtatt, men reduksjon av plastemballasje og bærekraftsarbeid er fortsatt en hovedprioritet rundt om i verden. Nye lover for plastreduksjon skal lanseres i mange stater i USA, og den globale plastforurensningstraktaten er fortsatt på FNs agenda ¹⁷

Diagramdata: ThePlasticsExchange Market Update – 20. desember 2024

VIKTIG KONKLUSJON: Forbered deg på høyere kontraktspriser for polyetylen (PE) og polypropylen (PP) ved å inngå leveringsavtaler tidlig for å redusere effekten av de annonserte prisøkningene. Vurder leverandørnettverket ditt og utforsk lokale sourcing alternativer for å kontrollere kostnader. Vær proaktiv i å tilpasse deg nye bærekraftsforskrifter og -lover; som kan kreve justeringer i procurement strategier og emballasjematerialer for å forbli kompatible og konkurransedyktige.

Metaller

Prisene på futurekontrakter for rustfritt stål i Kina har falt til fireårsbunnnivået på grunn av reduserte kostnader for viktige råvarer som ferrokrom og nikkelråjern. Forventet vekst i infrastruktur- og energiprosjekter, sammen med etterspørsel innen romfart og forsvar, kan imidlertid stabilisere seg eller øke prisene i 2025. Tollsatser på kanadisk import (potensielt opptil 25 %) kan forstyrre forsyningskjeden og øke kostnadene for aluminium.

Ny kapasitet fra amerikanske anlegg forventes sent i 2025, noe som kan lette på noen av begrensningene i forsyningen av aluminium. Etterspørselen i Bransjer som halvledere og luftfart kan ta seg opp igjen sent på året. Prisene på varmvalsede spoler (HRC) i USA er på sitt laveste siden juli 2024, men det kan bli en oppgang tidlig i 2025. Prisene på armeringsjern og skrap av stål er stabile, men kan endre seg raskt avhengig av ny tollpolitikk under den nye administrasjonen. For kobber, nikkel og andre basismetaller forventes moderate prissvingninger, med potensielle oppadgående trender påvirket av geopolitisk utvikling og etterspørsel etter nikkel fra elbiler. ¹⁸

Diagramdata: BusinessAnalytiq

Diagramdata: BusinessAnalytiq

VIKTIG KONKLUSJON: Forutse potensielle prisøkninger drevet av geopolitiske faktorer som tollsatser og infrastrukturdrevet etterspørsel. Minimer kostnader; sikre kontrakter tidlig for rustfritt stål og aluminium; spesielt ettersom tilbudsbegrensninger og etterspørsel tar seg opp senere i år. Overvåk den globale handelsdynamikken og utnytt stabile priser på armeringsjern, HRC og skrapmarkeder for kostnadseffektive formål. procurement strategier.

Kilder: 1 - Supply Chain Management Review; «Straight Talk»; 22. desember 2024; av Brian Straight; 2 - Supply Chain Management Review; «Industry Leaders Weigh In with 2025 Predictions»; 24. desember 2024; av Brian Straight; 3 - 6 trinn for å forberede seg på tollsatser i 2025 og minimere forstyrrelser - Supply Chain 24_7; 4 - «Livssyklusvurderinger truer utfallet av EPR-programmer»; Packaging Dive; 7. januar 2025; 5 - Hva du kan forvente av frakt i 2025; DAT.com; 6 - «2025 Containerboard Outlook: Prisøkninger; Index Exits; and Tariff Threats»; PackagingDive.com; 7 - Board Converting News; 1. januar 2025; 8 - Palle RFP & Market Update fra epalletinc.com; desember 2024; 9 - TradingEconomics.com; 10 - Barden Building Products; 11 - Anbudsforespørsel om paller og markedsoppdatering fra epalletinc.com; desember 2024; 12 - Produsentprisindeks etter bransje: Trecontainer- og pallindustri Industri og Produksjon ; 13 - ICIS 2025 Nøkkeltrender – Globale kjemikalier og energi; icis.com; 14 - PlasticsToday.com; 29. ​​desember 2024; 15 - ThePlasticsExchange Markedsoppdatering – 20. desember 2024; 16 - «Trump-tariffer og hva du bør se etter i 2025 for polyetylen»; 26. november 2024; ThePlasticsExchange.com; 17 - «De kjente ukjente faktorene som plastindustrien står overfor i 2025»; 3. januar 2025; PlasticsToday.com; 18 - Ferguson Weekly Newsletter -- Uken som starter 9. desember; 2024