El informe trimestral Perspectivas ERA Group Perspectivas la situación del mercado; las posibles repercusiones en Adquisiciones; y la planificación de la cadena de suministro.
Observaciones y novedades generales sobre la cadena de suministro
Previsiones sobre la cadena de suministro y el transporte de mercancías para 2025
Mantener el abastecimiento cerca de casa
Los esfuerzos de Estados Unidos por reducir su dependencia del comercio exterior han cobrado impulso debido a los incentivos políticos, los aranceles y las perturbaciones a nivel mundial. Según una encuesta realizada por Bain & Company, el 81 % de los 166 directores generales y directores de operaciones encuestados tiene previsto acercar las cadenas de suministro mediante el reshoring y el nearshoring. Manufactura nacional Manufactura aún más incentivada por la Ley CHIPS y la Ley de Reducción de la Inflación.
El papel de la inteligencia artificial
En su artículo «Los líderes del sector dan su opinión con sus predicciones para 2025», el redactor jefe de Supply Chain Management Review, Brian Straight, incluye una cita de IBM: «Aunque en 2024 persistía cierto escepticismo en torno a la IA en la cadena de suministro, en 2025 la IA estará integrada en toda la cadena de suministro, ya que los líderes darán prioridad a la visibilidad de extremo a extremo y a una toma de decisiones más rápida». Del mismo modo, Richard Barnett, director de marketing de Supplyframe, añade: «En 2025, las organizaciones se centrarán en nuevas aplicaciones de [IA] que les permitan analizar rápidamente la información de la cadena de suministro o automatizar tareas manuales en el diseño, Abastecimiento y Adquisiciones».
Prepararse para posibles aranceles
Los cambios —o la ausencia de cambios— en la legislación y las políticas gubernamentales han pasado a ocupar un lugar prioritario entre las preocupaciones de los responsables de las cadenas de suministro. «Las cadenas de suministro han cobrado mayor relevancia en el debate político en los últimos tiempos, a raíz de acontecimientos y perturbaciones de gran envergadura, como la pandemia, la sequía en el Canal de Panamá, los problemas laborales y las tensiones geopolíticas en el extranjero».
Sostenibilidad y responsabilidad
Se prevé que 2025 sea un año de grandes avances en la aplicación de la responsabilidad ampliada del productor (RAP), con especial atención a los envases. Se prestará especial atención a los análisis del ciclo de vida (ACV) para determinar la cuantía de las aportaciones que los productores deberán realizar al programa de RAP. Cinco estados de EE. UU. ya han aprobado leyes al respecto, y Oregón será el primer estado en «poner en marcha oficialmente un programa este verano».4
Transporte de mercancías
A los nuevos transportistas les resulta más caro que nunca entrar en el mercado, debido al aumento de las primas de seguro y a los costes de financiación asociados al mercado inflado de camiones de segunda mano de 2021 y 2022. Dado que son menos los nuevos transportistas que renuevan sus flotas, la capacidad de transporte por camión se reducirá y se prevé que esto provoque un aumento de las tarifas.
PUNTOS CLAVE: ¿Por dónde empezar? Están sucediendo muchas cosas en todo el mundo, ya sea por motivos políticos, industriales o tecnológicos. Sugerimos que se establezcan prioridades entre las áreas mencionadas en función de las necesidades más acuciantes de su empresa. Si los aranceles le preocupan, entonces la búsqueda de fuentes alternativas, especialmente las norteamericanas, debería ser una de sus principales prioridades. Probablemente también sea de vital importancia reforzar las relaciones con sus transportistas. Dependiendo del estado en el que tenga su sede su empresa, debería evaluar el momento adecuado para poner en marcha iniciativas de sostenibilidad. Por último, el estudio de la tecnología y de cómo su empresa puede aprovechar la IA podría merecer la creación de un equipo específico.
Corrugado
Muchos fabricantes de cartón para embalajes intentaron subir los precios de diversos productos al menos dos veces en 2024. Ahora, con efecto a partir del 1 de enero de 2025, Packaging Corporation of America (PCA) ha anunciado un aumento de 70 dólares por tonelada (7,7 %) para el cartón de revestimiento y de 90 dólares por tonelada (11,3 %) para el cartón intermedio; a lo que se sumaron rápidamente International Paper, Georgia-Pacific, Smurfit Westrock, Pratt Industries, Cascades y Grief, que se hicieron eco de sus propios aumentos. Estos aumentos de precios se anunciaron en un contexto de demanda estancada, pero es probable que se produzcan aumentos de la demanda en breve. «En general, creemos que los aumentos [de precios] están impulsados por el aumento de la demanda del mercado y los costes de los insumos persistentemente elevados», afirmó Michael Roxland, analista sénior de papel y embalaje de Truist Securities.
Bob Cohen, de Acme Corrugated Box Co, añadió que «[el] aumento de precios previsto parece llegar en mal momento; pero creo que sería ingenuo pensar que no se producirá algún tipo de ajuste antes de que termine el primer trimestre. Aunque RISI ha rebajado sus previsiones sobre la demanda de cajas, creo que las empresas independientes… aumentarán sus ventas mucho más allá de las cautelosas previsiones que han anunciado».7
Datos del gráfico: Índice semanal RISI de la industria de la pasta y el papel
PUNTO CLAVE: Aunque en diciembre se rumoreaba un aumento del índice RISI, este no llegó a producirse; sin embargo, parece probable que se produzca en enero de 2025. Si sus proveedores intentan subir los precios antes de que se produzca un aumento del índice, le recomendamos que se oponga firmemente y/o busque otras fuentes de suministro. Si no dispone de contratos o acuerdos que obliguen a sus proveedores a asumir la responsabilidad por las variaciones de precios, no podemos insistir lo suficiente en la importancia de negociar dichos acuerdos.
Madera/Palés
Las difíciles condiciones de la explotación forestal, debidas a un invierno lluvioso y a las fluctuaciones de la demanda regional, siguen afectando a los precios de la madera.8 Los envíos de madera canadiense a EE. UU. se han ralentizado debido al aumento de los aranceles y a la reducción de la actividad en el sector de la construcción.9 Los precios de la madera son un 17,2 % más altos que en esta misma época del año pasado. Se prevé que el aumento del 11 % en la construcción de viviendas en 2025 siga impulsando al alza los precios de la madera a lo largo del año.10
Las variaciones en los precios de la madera, los problemas de mano de obra y los costes de transporte siguen afectando al mercado de los palés. Sin embargo, el mercado de los palés de madera está en expansión debido al aumento de su uso en múltiples sectores. Hay una amplia oferta de palés con núcleo, y los precios de los palés de grado A y grado B se mantienen estables, aunque se observa cierta presión a la baja sobre los precios de los palés de grado A.11
Datos del gráfico: Índice de precios al productor por sector: Manufactura de contenedores y palés de madera
CONCLUSIÓN PRINCIPAL: Adquisiciones anticipadas Adquisiciones fundamentales para controlar los costes en el sector maderero este trimestre. En cuanto a los palés, la estabilidad de los precios de las opciones de grado A y grado B ofrece la oportunidad de asegurar el suministro antes de que se produzcan posibles subidas de precios. Para optimizar los gastos, conviene considerar la posibilidad de diversificar los proveedores, formalizar contratos que garanticen precios predecibles y aprovechar la disponibilidad de palés con núcleo para satisfacer la demanda de manera eficiente.
Productos químicos y gases
Los elevados niveles de existencias, los efectos retardados de las bajadas de los tipos de interés y una Manufactura mantendrán la demanda estancada y las tasas de utilización de la capacidad bajas en 2025; es probable que las inversiones en capacidad se retrasen hasta finales de 2025 o 2026. Los aranceles, las tensiones comerciales con China y la inestabilidad en Oriente Medio perturbarán las exportaciones, aumentarán los costes y mantendrán las medidas proteccionistas en primer plano en el mercado químico estadounidense en 2025. El exceso de capacidad asiático, en particular de los productores chinos de bajo coste, ejercerá presión sobre los precios mundiales y obligará a los productores estadounidenses a competir con márgenes reducidos en un contexto de aumento de las importaciones.13
Datos del gráfico: Índice de precios al productor por producto básico: Productos químicos y afines: Productos químicos industriales
CONCLUSIÓN PRINCIPAL: Aprovecha la reducción de existencias para negociar condiciones favorables con los proveedores. Mantente atento a la evolución de la situación geopolítica y comercial, ya que la imposición de nuevos aranceles o las interrupciones en la cadena de suministro podrían afectar a los precios y la disponibilidad. Para mitigar los riesgos derivados del exceso de capacidad mundial y la posible volatilidad de los precios, considera la posibilidad de diversificar tu cartera de proveedores y explorar oportunidades de ahorro de costes, como las compras al por mayor o el uso de contratos a largo plazo.
Plásticos
Todo apunta a un aumento de los precios contractuales del polietileno (PE) y el polipropileno (PP) en enero de 2025;¹⁴ y, tal y como señala ThePlasticsExchange, los productores de PE han propuesto un incremento de precios de entre 0,05 y 0,07 dólares por libra para enero.¹⁵ Se prevé que Norteamérica, Oriente Medio y China compitan ferozmente por la cuota de mercado internacional del PE. «Los aranceles, los costes de transporte y los cambios en las balanzas comerciales están reduciendo las oportunidades tradicionales de arbitraje, lo que dificulta a los productores basarse en estrategias de precios y de mercado ya consolidadas».16 La sostenibilidad también ocupa un lugar destacado en el mercado del plástico. El pánico y el ritmo frenético hacia la «eliminación de todos los envases de plástico» se han ralentizado, pero la reducción de los envases de plástico y los esfuerzos en materia de sostenibilidad siguen siendo una prioridad fundamental en todo el mundo. Está previsto que se aprueben nuevas leyes de reducción del plástico en muchos estados de EE. UU., y el Tratado Global sobre la Contaminación por Plásticos sigue en la agenda de la ONU. 17
Datos del gráfico: Actualización del mercado de ThePlasticsExchange – 20 de diciembre de 2024
PUNTO CLAVE: Prepárese para el aumento de los precios contractuales del polietileno (PE) y el polipropileno (PP) cerrando acuerdos de suministro con antelación para mitigar el impacto de las subidas de precios anunciadas. Evalúe su red de proveedores y explore Abastecimiento locales para controlar los costes. Manténgase proactivo a la hora de adaptarse a las nuevas normativas y leyes en materia de sostenibilidad, que pueden requerir ajustes en sus Adquisiciones y en los materiales de embalaje para seguir cumpliendo con la normativa y mantener la competitividad.
Metales
Los precios de los futuros del acero inoxidable en China han caído a mínimos de cuatro años debido a la reducción de los costes de materias primas fundamentales como el ferrocromo y el arrabio de níquel. Sin embargo, el crecimiento previsto en proyectos de infraestructura y energía, junto con la demanda de los sectores aeroespacial y de defensa, podría estabilizar o hacer subir los precios en 2025. Los aranceles sobre las importaciones canadienses (que podrían alcanzar hasta el 25 %) podrían perturbar la cadena de suministro y aumentar los costes del aluminio.
Se prevé que las instalaciones estadounidenses pongan en marcha nueva capacidad a finales de 2025, lo que podría aliviar en parte las restricciones en el suministro de aluminio. La demanda en Sectores el de los semiconductores y el aeroespacial podría repuntar a finales de año. Los precios de las bobinas laminadas en caliente (HRC) en EE. UU. se encuentran en su nivel más bajo desde julio de 2024, pero podría producirse un repunte a principios de 2025. Los precios de la chatarra de barras de refuerzo y de busheling se mantienen estables, pero podrían cambiar rápidamente en función de las nuevas políticas arancelarias del próximo Gobierno. En cuanto al cobre, el níquel y otros metales básicos, se esperan fluctuaciones moderadas de los precios, con posibles tendencias al alza influidas por la evolución geopolítica y la demanda de níquel para vehículos eléctricos.18
Datos del gráfico: BusinessAnalytiq
Datos del gráfico: BusinessAnalytiq
PUNTO CLAVE: Hay que anticiparse a posibles subidas de precios provocadas por factores geopolíticos, como los aranceles y la demanda impulsada por las infraestructuras. Para minimizar los costes, conviene cerrar contratos con antelación para el acero inoxidable y el aluminio, sobre todo ante la perspectiva de que se produzcan restricciones de suministro y un repunte de la demanda a finales de año. Es importante seguir de cerca la dinámica del comercio mundial y aprovechar la estabilidad de los precios en los mercados de barras de refuerzo, bobinas laminadas en caliente y chatarra para Adquisiciones rentables.
Fuentes:1 - Supply Chain Management Review; «Straight Talk»; 22 de diciembre de 2024; por Brian Straight; 2 - Supply Chain Management Review; «Los líderes del sector dan su opinión con las predicciones para 2025»; 24 de diciembre de 2024; por Brian Straight; 3 - Seis pasos para prepararse para los aranceles de 2025 y minimizar las interrupciones - Supply Chain 24_7; 4 - «Las evaluaciones del ciclo de vida cobran gran importancia para el resultado de los programas de responsabilidad ampliada del productor»; Packaging Dive; 7 de enero de 2025; 5 - Qué esperar del transporte de mercancías en 2025; DAT.com; 6 - «Perspectivas del cartón ondulado para 2025: subidas de precios, salidas del índice y amenazas arancelarias»; PackagingDive.com; 7 - Board Converting News; 1 de enero de 2025; 8 - Solicitud de propuestas de palés y actualización del mercado de epalletinc.com; diciembre de 2024; 9 - TradingEconomics.com; 10 - Barden Building Products; 11 - Solicitud de propuestas de palés y actualización del mercado de epalletinc.com; diciembre de 2024; 12 - Índice de precios al productor por sector: Manufactura contenedores y palés de madera; 13 - Tendencias clave de ICIS para 2025: productos químicos y energía a nivel mundial; icis.com; 14 - PlasticsToday.com; 29 de diciembre de 2024; 15 - Actualización del mercado de ThePlasticsExchange: 20 de diciembre de 2024; 16 - «Los aranceles de Trump y a qué hay que estar atento en 2025 en relación con el polietileno»; 26 de noviembre de 2024; ThePlasticsExchange.com; 17 - «Las incógnitas conocidas a las que se enfrenta la industria del plástico en 2025»; 3 de enero de 2025; PlasticsToday.com; 18 - Boletín semanal de Ferguson -- Semana del 9 de diciembre de 2024
