2. štvrťrok 2025: Správy z oblasti výroby, spotrebného tovaru a balenia

Všeobecné postrehy a novinky týkajúce sa dodávateľského reťazca

Upozorňujeme, že ako už všetci vieme, situácia v oblasti ciel sa neustále mení. Keď si budete čítať tento newsletter, je pravdepodobné, že sa situácia opäť zmenila. Najvýznamnejšou udalosťou bolo oznámenie prezidenta Trumpa z 10. apríla 2025 o 90-dňovom odklade „recipročných“ ciel, s výnimkou Číny.

Zavedenie a rozšírenie amerických ciel na začiatku roka 2025, ktoré sa týkajú surovín ako oceľ a hliník, ale aj hotových výrobkov, ako sú skrutky, spojovacie prvky a automobilové diely, zasiahlo výrobný sektor. Tieto opatrenia už nie sú len abstraktnými správami z oblasti obchodu; v súčasnosti aktívne menia stratégie zásobovania, distribučné siete, skladové operácie a nákladové štruktúry v celom dodávateľskom reťazci.

V reakcii na to sa mnohí výrobcovia a distribútori ponáhľali nakúpiť zásoby ešte pred zavedením ciel, čo viedlo k medziročnému nárastu objemu prichádzajúcich kontajnerov v hlavných amerických prístavoch o 14 %.¹ Výsledkom je známy nedostatok skladových priestorov a prudký nárast cien za skladovanie, čo pripomína situáciu zo začiatku pandémie COVID-19.

Údaje v grafe: Chemical & Engineering News (apríl 2025); oznámenia Úradu obchodného zástupcu USA (USTR)

Clo tiež núti firmy prehodnotiť svoje dlhodobé stratégie v oblasti zásobovania a dodávateľského reťazca. Kým niektorí odborníci z odvetvia odporúčajú náklady jednoducho absorbovať a čakať na zmenu politiky, iní to vnímajú ako zlomový bod – príležitosť na posilnenie odolnosti^.2 Mnohé firmy sa teraz zameriavajú na nearshoring, distribučné modely s viacerými uzlami a diverzifikáciu dodávateľov v regiónoch, na ktoré sa clo nevzťahuje.³

Nejde však len o obstarávanie. Technológie a prehľadnosť sa stávajú kľúčovými nástrojmi. Spoločnosti, ktoré investujú do analýz v reálnom čase, ako je napríklad riešenie SpendVue™ ERA Group, budú mať lepšiu pozíciu na to, aby zvládali rastúce náklady, predchádzali spätným platbám a udržiavali úroveň služieb aj v čase narušenia prevádzky.⁴

Je dôležité poznamenať, že hoci boli mnohé výrobky – vrátane väčšiny chemikálií, liekov, polovodičov a tovaru súvisiaceho s energetikou – oslobodené od nových amerických ciel, tieto výnimky automaticky neznamenajú bezcolné zaobchádzanie. Niekoľko krajín, vrátane Číny, stále podlieha zvýšeným clám alebo prístavným poplatkom, a to aj v prípade výrobkov, ktoré sú na zozname výnimiek. Čína napríklad čelí nielen zvýšeným clám špecifickým pre túto krajinu, ale aj prirážkam za dopravu v hodnote niekoľkých miliónov dolárov pre lode plávajúce pod jej vlajkou alebo postavené v tejto krajine, čo v podstate zvyšuje náklady na tovar, ktorý by inak mohol byť považovaný za oslobodený od cla.⁵

Hoci sa obrovské množstvo informácií – a dezinformácií – týkajúcich sa ciel môže zdať ohromujúce, majte na pamäti, že to nebude mať vplyv na všetko. Dôležitejšie ako kedykoľvek predtým je preveriť navrhované zvýšenia cien a udržiavať otvorenú komunikáciu so svojimi dodávateľmi. Kľúčom k zvládnutiu nákladov v nasledujúcich štvrťrokoch bude pochopenie pôvodu tovaru, nielen jeho kategórie.

KĽÚČOVÉ POZNATKY: Vzhľadom na rýchle zmeny colných predpisov a výnimky, ktoré sa líšia nielen podľa produktu, ale aj podľa krajiny pôvodu, je nevyhnutné pozerať sa za titulky. Teraz viac než kedykoľvek predtým by mali výrobcovia spolupracovať s odborníkmi na nákup a dodávateľský reťazec, aby overili zdôvodnenie zvýšení cien, posúdili skutočné náklady na dodávku a zistili, či sú cenové nárasty dodávateľov skutočne spôsobené clami, alebo ide o príležitosť na navýšenie marží.

Vlnitý

Ceny vlnitého kartónu zostali v USA, Ázii a Európe počas prvého štvrťroka 2025 relatívne stabilné napriek nedávno zavedeným clám USA na dovoz kraftového a recyklovaného papiera. Táto stabilita bola do veľkej miery spôsobená vyváženým pomerom ponuky a dopytu, pričom americkí výrobcovia úspešne kompenzovali rastúce náklady na vstupy prostredníctvom optimalizovanej výroby a lokálneho zásobovania. To povedané, zvýšenie cien na trhu, ktoré oznámila spoločnosť RISI PPW koncom februára, sa teraz implementuje a pripravujeme sa na možnosť ďalších zvýšení v nadchádzajúcich mesiacoch. Napokon, analytici v odvetví očakávajú, že ceny v nadchádzajúcich mesiacoch ďalej porastú, keďže vplyv ciel sa prejaví v dodávateľských reťazcoch. ^6,7

Údaje z grafu: Týždenný index RISI pre celulózový a papierenský priemysel

KĽÚČOVÉ POZNATKY: Ohlásené zvýšenia cien na apríl a všeobecný inflačný tlak naznačujú pravdepodobný rastový trend cien vlnitej lepenky. Ak vaši dodávatelia ešte nezaviedli zvýšenie cien, odporúčame vám ceny si teraz zafixovať alebo si potvrdiť termín, kým ceny nestúpnu. Klientom, ktorí nemajú cenovú ochranu založenú na indexoch, dôrazne odporúčame vyjednať formálne dohody viazané na trhové referenčné hodnoty, aby sa vyhli špekulatívnym zvýšeniam cien. Včasné konanie bude kľúčové pre kontrolu nákladov na obaly v 2. štvrťroku a ďalej.

Drevo/palety

Spomalenie stavebnej činnosti v spojení s posilňujúcim kanadským dolárom a klesajúcim kanadským vývozom oslabilo dopyt v USA po kanadskom rezivom a prispelo k poklesu cien.⁸ Zároveň sa v niektorých regiónoch, ako je severovýchod, zaznamenáva rastúci dopyt po drevinách ako červený dub a topoľ, pričom odberatelia urýchľujú nákupy v očakávaní možného zvýšenia cien v dôsledku clá. Píly naďalej pracujú pod svojou kapacitou kvôli nedostatku pracovnej sily, avšak náklady na surové drevo zostávajú hlavným faktorom ovplyvňujúcim marže.⁹

Údaje z grafu: Stabilita trhu s paletami po colnom dramatu, fastmarkets.com

Ceny paliet sa pritom v priebehu prvého štvrťroka udržali na relatívne stabilnej úrovni, a to aj napriek výkyvom na začiatku marca.¹⁰ V priebehu roka sa očakáva mierny nárast cien, ktorý bude spôsobený lokálnym tlakom na ceny dreva a pretrvávajúcimi rizikami v dodávateľskom reťazci. Regióny s prístupom k diverzifikovaným zdrojom dreva si počínali lepšie, odberatelia paliet by sa však mali pripraviť na možné úpravy cien v druhej polovici roka.¹¹

Údaje v grafe: TradingEconomics.com

KĽÚČOVÉ POZNATKY: Odberatelia reziva by mali využiť súčasný pokles cien, najmä v prípade dovozu z Kanady, a zároveň sledovať regionálne dreviny, ktorých ceny môžu vzrásť v dôsledku lokálneho dopytu. Ceny paliet zostávajú stabilné, avšak neskôr v tomto roku sa očakáva ich mierny nárast, keďže sa v systéme prejavujú náklady na rezivo a obmedzenia ponuky. Odporúčame teraz uzatvoriť záväzky týkajúce sa cien a objemov – najmä v regiónoch bez diverzifikovaného prístupu k drevu – s cieľom minimalizovať vystavenie potenciálnemu nárastu nákladov v 3. a 4. štvrťroku.

Chemikálie a plyny

V rámci zásadnej zmeny politiky USA ohlásili zavedenie rozsiahlych nových dovozných ciel, väčšina hromadne vyrábaných chemikálií však zostane ušetrená. Medzi kľúčové výnimky patria polyetylén, polypropylén, etylén a oxid titaničitý, ktoré predstavujú kľúčové vstupné suroviny vo viacerých výrobných odvetviach. Hoci to chráni mnohých odberateľov chemikálií pred okamžitým nárastom nákladov, priemyselné združenia naďalej s obavami sledujú širšie dopady na dodávateľský reťazec, vrátane navrhovaných námorných poplatkov. Analytici očakávajú pokles dopytu v nadväzujúcich odvetviach, najmä v prípade chemikálií používaných pri výrobe trvanlivého tovaru a odevov.¹²

Hoci lieky boli vyňaté z najvyšších odvetných ciel, sektor biovied – ktorý je vo veľkej miere závislý od globálnych dodávok surovín – čelí rastúcim nákladom a neistote v dodávateľskom reťazci. Obchodné združenia varujú, že tieto široko pôsobiace clá by mohli fungovať ako spotrebná daň, čo ohrozuje inovácie a ziskové marže v celom zdravotníctve. Niektorým väčším výrobcom sa môže dariť lepšie vďaka silnejšej domácej pozícii, zatiaľ čo firmy dovážajúce z Európy čelia väčšiemu riziku.¹³

KĽÚČOVÉ POZNATKY: Využite súčasnú výnimku pre základné hromadne vyrábané chemikálie, ako sú polyetylén a etylén, a pokiaľ je to možné, zafixujte ceny skôr, než dôjde k ďalším obchodným úpravám. Pre odberateľov farmaceutických výrobkov je teraz ten správny čas na prehodnotenie stratégií zásobovania – najmä v prípade dovozu z Európy – a na vyhľadanie dodávateľov so sídlom v USA alebo dodávateľov, na ktorých sa nevzťahujú clá, aby sa predišlo tlaku na marže. V rámci všetkých odvetví bude kľúčové zachovať proaktívny prístup k logistike prepravy a prehodnotiť diverzitu dodávateľov, keďže sa menia námorné poplatky a odvetné clá.

Plasty

Oznámenie Trumpovej administratívy z 2. apríla 2025 o zavedení ciel pravdepodobne naruší globálny obchod s plastmi, keďže sa zavádzajú clá vo výške minimálne 10 % na všetky dovozy a až 49 % na určité tovary od kľúčových obchodných partnerov. Hoci sa zdá, že polyméry ako polyetylén (PE) a polypropylén (PP) z Kanady a Mexika sú na základe dohody USMCA oslobodené od ciel, globálne obchodné toky, najmä z EÚ a Ázie, čelia vyšším nákladom a neistote.
Tieto clá by mohli zvýšiť dopyt po živiciach vyrobených v USA, keďže dovoz sa stane menej konkurencieschopným, hoci odvetné opatrenia a meniace sa stratégie zásobovania môžu premeniť dodávateľské reťazce. Odvetvové skupiny varujú pred rastúcimi výrobnými nákladmi a zníženou konkurencieschopnosťou spracovateľov plastov, najmä tých, ktorí sú závislí od dovozných surovín.¹⁴

KĽÚČOVÉ POZNATKY: Najnovšia séria amerických ciel pravdepodobne zvýši náklady a naruší dodávky pre výrobcov plastov, najmä pre tých, ktorí sú závislí od dovozu z Európy a Ázie. Keďže kanadský a mexický PE a PP sú v rámci dohody USMCA z veľkej časti vyňaté, nastal čas uprednostniť severoamerických dodávateľov plastových surovín a prehodnotiť stratégie medzinárodného zásobovania. Klienti by sa mali pripraviť na možnú cenovú nestálosť a zvážiť vyjednávanie domácich dodávateľských zmlúv s cieľom ochrániť svoje marže v situácii, keď sa mení dynamika globálneho obchodu.

Kovy

Rozšírené 25-percentné clá Trumpovej administratívy na dovoz ocele a hliníka – ktoré sa teraz vzťahujú na takmer 300 kategórií výrobkov – už ovplyvňujú cenotvorbu a obstarávanie v celom výrobnom sektore. Na rozdiel od predchádzajúcich kôl sa tieto nové clá vzťahujú aj na výrobky v nadväzujúcich odvetviach, ako sú spojovacie prvky, stavebné kovania, automobilové komponenty a dokonca aj výrobky ako podkovy a radlice buldozérov.¹⁵ V dôsledku toho kupujúci kovov čelia zvýšeným nákladom nielen na zahraničné materiály, ale čoraz viac aj na domáce ocele, keďže americkí výrobcovia zvyšujú ceny v reakcii na znižujúcu sa ponuku.¹⁶

Údaje v grafe: BusinessAnalytiq

Výrobcovia hlásia bezprostredný tlak na náklady, najmä tí, ktorí sú závislí od dovozu skrutiek, svorníkov a špeciálnych oceľových komponentov, kde sú domáce alternatívy obmedzené alebo nedostupné.¹⁷ Mnohí odberatelia teraz zintenzívňujú snahy o nájdenie miestnych dodávateľov alebo o presun výroby späť do vlastnej krajiny, hoci obmedzenia kapacít naďalej predstavujú výzvu. Ceny valcovaných plochých výrobkov z ocele medzitým vykazujú prvé náznaky stabilizácie, keďže sa skracujú dodacie lehoty a zásoby sa mierne zlepšujú, avšak pretrvávajúca neistota v oblasti obchodnej politiky môže aj naďalej ovplyvňovať cenovú volatilitu v 2. štvrťroku.

HLAVNÉ POSOLSTVO: Odporúčame vám pozorne sledovať zmeny v rozsahu uplatňovania ciel a vyhnúť sa krátkodobým oneskoreniam pri nákupoch, najmä v prípade výrobkov z ocele a hliníka, ktorých domáce zdroje sú obmedzené. Pokiaľ je to možné, zvážte uzatvorenie cenových dohôd alebo termínovaných nákupov, aby ste sa poistili proti zvýšeniam cien v priebehu roka, keď sa naplno prejaví vplyv týchto opatrení.

O autoroch

Travis Cantrell a Patrick Garr sú špecialisti na výrobu v ERA Group. Obaja majú inžinierske vzdelanie a spolu majú viac ako 29 rokov skúseností so skúmaním zložitých výdavkov klientov v oblasti priamych materiálov, priemyselných chemikálií/plynov, obalových materiálov a spotrebného materiálu pre továrne/MRO. Spoločnosť ERA využíva svoje hlboké odborné znalosti na rokovania s dodávateľmi a poskytovanie najlepších riešení v oblasti zásobovania pre svojich klientov.

_______

Zdroje:

1 – Podcast „Talking Supply Chain“ s Tracy Ortizovou zo spoločnosti SPS Commerce (marec 2025); 2 – Wall Street Journal, „Clo na skrutky už zasahuje výrobcov“ (30. marec 2025); 3 – Manufacturing Dive, „‚Vratký‘ moment v podnikaní: Výrobcovia čelia životu pod Trumpovými clami“ (4. apríla 2025); 4 – Podcast Talking Supply Chain s Tracy Ortizovou, SPS Commerce (marec 2025); 5 – „Nové clá USA ušetria mnohé chemikálie“, Chemical & Engineering News; 6 – Ceny vlnitého kartónu zostávajú stabilné napriek zvýšeniu ciel v USA, USA pravdepodobne čaká zdraženie, chemanalyst.com; 7 – Spoločnosť Greif zvýši ceny na nepokrytý recyklovaný kartón a iné druhy, thepackagingportal.com; 8 – TradingEconomics.com; 9 – Northeast Business Trends – apríl 2025, millerwoodtradepub.com; 10 – Fastmarkets – Trh s paletami sa stabilizoval po dramatických udalostiach na začiatku mesiaca; 11 – Fastmarkets – Tri kľúčové predpovede pre americký trh s paletami v roku 2025; 12 – „Nové americké clá ušetria mnohé chemikálie“, Chemical & Engineering News; 13 – „Výrobcovia liekov a zdravotníckych pomôcok čelia Trumpovým clám“, Axios.com; 14 – Americké clá majú preformovať globálne trhy s polymérmi, theplasticsexchange.com; 15 – Trumpove rozšírené clá na kovy zasiahnu tovar od podkov až po radlice buldozérov, Reuters.com; 16 – Klesajú ceny ocele? Ryerson.com; 17 – „Clá na skrutky už zasahujú výrobcov,“ Wall Street Journal (30. marec 2025)

‍