Tien päällä: Q3 Freight -uutiskirje

ERA Group n rahtiuutiskirje kattaa yhteenvedon ajankohtaisista alan aiheista, markkinatrendeistä, rahtipalveluntarjoajien taloudellisista tuloksista ja katsauksen rahtialan tärkeimpien segmenttien tulevaisuuteen.

Ajankohtaiset alan aiheet

Muualla kuin kotimaassa asuvien ammattiajokorttien

Mitä ne sitten ovat? Ei-kotimaisen kaupallisen ajokortin (CDL) myöntävät henkilöt, jotka eivät ole pysyviä asukkaita osavaltiossa, jossa ajokortti on hankittu, tyypillisesti ulkomaalaiset, jotka oleskelevat laillisesti Yhdysvalloissa.

Vastauksena Yhdysvaltain liittovaltion moottoriajoneuvojen turvallisuusviraston (FMCSA) tarkastukseen, jossa paljastui useissa osavaltioissa laajamittaista olemassa olevien määräysten noudattamatta jättämistä – lisäksi ainakin viisi kuolemaan johtanutta onnettomuutta tänä vuonna liittyi ulkomailla asuviin CDL-ajokortin haltijoihin – liikenneministeriö antoi hätämääräyksen, jonka mukaan osavaltioiden on välittömästi lopetettava CDL-ajolupien myöntäminen tai uusiminen, kunnes uudet liittovaltion määräykset ovat voimassa. Toivottavasti tämä toimenpide johtaa parempaan tieturvallisuuteen.

Alan näkökulmasta tämä muutos vähentää markkinoilta jonkin verran kapasiteettia, sillä Yhdysvalloissa arvioidaan olevan vähintään 200 000 ulkomailla asuvaa CDL-haltijaa. Vaikutuksia rahtialaan ei ole vielä tuntunut, mutta ne tulevat tuntumaan.

Tekoäly

Voidaan väittää, että mikään muukaan puheenaihe ei ole tänä päivänä yhtä kuuma kuin tekoäly. Tekoälyn vaikutus tuntuu jo monilla arkipäivän osa-alueilla. Rahtiliikenne ei ole poikkeus. Vaikka tekoäly ei tänä päivänä aja moottoriteitä pitkin, se on integroitu osaksi logistiikkaprosessia kokonaisuudessaan. Ehkä merkittävin viittaus tähän on CH Robinsonin viimeaikaiset neljännesvuositulokset.

”Innovoimme hyödyntääksemme tekoälyn voimaa ja edistääksemme automaatiota kuorman koko elinkaaren ajan, mikä tarjoaa asiakkaillemme parempaa palvelua ja auttaa meitä samalla parantamaan suorituskykyämme automatisoimalla tehtäviä, jotka vapauttavat lahjakkaita ihmisiämme työskentelemään strategisempien ja arvokkaampien töiden parissa.”

Tullit päällä, tullit pois

Vaikka tullit eivät ehkä ole tekoälyn kärjessä, ne ovat varmasti päällimmäisenä mielessä. Suurin tullikysymys, joka aiheuttaa rahtaajille nykyään närästystä, on epävarmuus. Termiä "johdonmukaisuus" käytetään todennäköisesti yhä harvemmin. Asiakkaiden varastovaihteluiden aiheuttamista toimituspiikeistä ja -laaksoista uusiin tuote- ja materiaalilähteitä koskeviin uusiin kaistaleisiin ja kaikkeen siltä väliltä – muutos on jatkossa avainsana.

Keskeinen huomio: Yllä mainitut ja muut yksityiskohtaisesti käsittelemättömät aiheet edellyttävät, että rahdinantajien on keskityttävä logistiikkatoimintojensa joustavuuteen voidakseen vastata jatkuvasti esiin tuleviin haasteisiin.

Markkinat - Kuorma-autokuormahinnat, dieselpolttoaineen hinnat

Kaksi rahtimarkkinoiden barometriä ajan kuluessa ovat kuorma-autokuormallisten linjakuljetusten hinnat mailia kohden ja dieselpolttoaineen hinta gallonaa kohden. Alla olevat kaaviot on laadittu käyttämällä energiaministeriön sekä DAT Freight and Analyticsin tietoja.

Rekkakuljetusten mailia kohden hinnat ovat vakiintuneet 24. tammikuuta lähtien pandemian jälkeisten huippujen jälkeen. • Pakettiautojen mailia kohden hinnat ovat vaihdelleet 1,42–1,67 dollarin välillä. • Lava-autojen mailia kohden hinnat ovat vaihdelleet 1,90–2,12 dollarin välillä. Venäjän Ukrainan-hyökkäyksen aiheuttaman dieselpolttoaineen hinnan jyrkän nousun vuoksi dieselpolttoaineen keskimääräinen gallonahinta on vakiintunut 24. tammikuuta lähtien ja vaihdellut 3,49–4,04 dollarin välillä.

Keskeinen pointti: Vaikka linjakuljetushintojen ja dieselpolttoaineen hintojen vaihtelu on vähentynyt viime aikoina, yllä olevat kaaviot osoittavat, että poikkeukselliset tapahtumat voivat aiheuttaa suuria muutoksia markkinoilla. Rahtaajien on oltava valmiita reagoimaan nopeasti markkinoiden muutoksiin.

Mitä numerot kertovat

Yksi tapa arvioida rahtialan tilaa on tarkastella keskeisten toimijoiden viimeaikaisia ​​taloudellisia tuloksia. Alla oleva taulukko esittää yhteenvedon 15 suuren alan toimijan Pohjois-Amerikan taloudellisista tuloksista vertaamalla vuoden 2025 ensimmäistä puoliskoa vuoden 2024 ensimmäiseen puoliskoon.

Taulukko havainnollistaa, että tämä on vaikea ajanjakso rahtipalvelujen tarjoajille. Vaikka liikevaihto ja voitto (EBITDA) laskivat, katteet pysyivät lähes ennallaan, koska yritykset kompensoivat liikevaihdon laskua enimmäkseen hillitsemällä kustannuksia.

Seuraavaksi tarkastellaan tarkemmin neljää suurinta ja tunnetuinta rahtipalvelujen tarjoajaa, jotka on esitetty alla olevassa taulukossa.

Muutamia havaintoja:

• Näiden neljän suurimman palveluntarjoajan liikevaihto laski 4,7 % edellisvuodesta, mikä oli lähes kaksinkertainen kokonaiskeskiarvoon verrattuna, joka oli -2,3 %. JB Huntin liikevaihto pysyi lähes ennallaan vahvan intermodaaliliiketoimintansa ansiosta.
• Käyttökate laski 5,1 %, mitä lievensi CH Robinsonin +31,7 %:n parannus tiukkojen kustannussäästötoimenpiteiden ansiosta.
• 26,6 prosentin kohdalla Kate Old Dominion oli ylivoimaisesti kannattavin tarjoaja, yli kaksinkertainen 10,8 prosentin keskiarvoon verrattuna.

Keskeinen huomio: Yllä olevat taloudelliset tulokset osoittavat selvästi, että markkinat suosivat edelleen rahdinantajia rahtipalvelujen tarjoajiin verrattuna.

Tie edessä

Loppuvuodesta 2025 ainakin vuoden 2026 ensimmäiseen puoliskoon asti rahtipalveluiden tarjonta ylittää rahtipalveluiden kysynnän; markkinat suosivat rahdinantajaa, eivät rahtipalveluntarjoajaa. Alla olemme koonneet keskeiset päätelmät useista rahtialan ennusteista vuodelle 2026 palvelutyypin mukaan järjestettyinä.

Rekkakuorma

• Kysyntä pysyy heikkona ainakin vuoden 2026 ensimmäisellä puoliskolla, koska toimiala kärsii tullien aiheuttamasta vähittäiskaupan tuonnin laskusta ja tuotannon supistumisesta. Valmistava teollisuus .
• Tarjonta ylittää edelleen kysynnän, ja helpotusta tuovat uusien kuorma-autojen tilaukset, jotka jäävät korvaustilaustason alapuolelle, kuljetusliikkeiden poistuminen markkinoilta alhaisempien voittojen vuoksi ja tiukentuneista säännöksistä johtuva kuljettajapula (muut kuin kotimaiset CDL-kuljettajat).
• Tarjonnan supistuessa tasapainottuakseen kysynnän kanssa, korot todennäköisesti nousevat hieman vuoden 2026 jälkipuoliskolla.

LTL

• Kysyntä pysyy heikkona vuoden 2025 loppuun asti, ja elpyminen on vähäistä vuoden 2026 alussa vähäisten vähittäiskaupan varastojen täydentämisen ja verkkokaupan jatkuvan kasvun ansiosta.
• Ylitarjonta jatkuu koko vuoden 2026 ajan, kun suuret liikenteenharjoittajat raportoivat edelleen tonniston laskusta ja jatkuvasta kuljettajapulasta – kuljettajavajeen ennustetaan nousevan 160 000:een vuoteen 2030 mennessä.
• Hinnat pysyvät vakaina kysynnän laskusta huolimatta, koska rahtipalvelujen tarjoajat pyrkivät siirtämään työvoimakustannusten ja muiden kustannusten nousun rahdinantajille.

Intermodaalinen

• Kysynnän ennustetaan pysyvän heikkona vuoteen 2026 asti, ja todennäköisesti pienet prosentuaaliset laskut ovat todennäköisiä, koska tullit ovat vaikuttaneet negatiivisesti tuontimääriin ja vähentäneet intermodaaliliikenteen tarvetta.
• Laitteiston tarjonta riittää vastaamaan vähentyneeseen kysyntään, eikä suuren volyymin käytävillä odoteta merkittäviä pulaa.
• Ylitarjonta pitää hinnat edelleen alhaisina, eikä niiden nousua odoteta ainakaan vuoden 2026 puoliväliin asti.

Keskeinen pointti: Mitä tämä tarkoittaa? Nyt on aika rajoittaa hintoja ja palvelukumppaneita suotuisilla sopimuksilla, ennen kuin kysyntä ja tarjonta palautuvat tasapainoon.

‍